Artykuł 4

1. Poszczególne KBC mogą, wedle swojego uznania, przyznawać następujące odstępstwa podmiotom sprawozdającym w zakresie danych sektorowych:

a) w państwach członkowskich strefy euro, w których całkowita wartość rynkowa inwestycji inwestorów będących rezydentami w papiery wartościowe oznaczone kodem ISIN jest niższa lub równa 40 mld EUR:

i) KBC mogą przyznawać MIF, FI, PS, IU i powiernikom odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 1, pod warunkiem że – w ujęciu według pozycji – całkowity udział MIF, FI, PS, IU i powierników, którym przyznano odstępstwa, w krajowych inwestycjach w papiery wartościowe, odpowiednio MIF, FI, PS, IU i powierników, nie przekracza 40 %. Podmioty sekurytyzacyjne, które nie przekazują danych zgodnie z metodą „papier po papierze” na podstawie rozporządzenia (WE) nr 24/2009 (EBC/2008/30), mają prawo – zgodnie z instrukcjami właściwego KBC – przekraczania tego progu w ciągu dwóch pierwszych lat po tym, jak wykonywanie obowiązków sprawozdawczych na podstawie niniejszego rozporządzenia rozpoczęło się;

ii) KBC mogą przyznawać powiernikom odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 2 lit. a), pod warunkiem, że – w ujęciu według pozycji – całkowity udział powierników, którym przyznano odstępstwa, w krajowej wartości papierów wartościowych znajdujących się w przechowaniu nie przekracza 40%;

b) W państwach członkowskich strefy euro, w których wartość rynkowa całkowitych inwestycji inwestorów będących rezydentami w papiery wartościowe oznaczone kodem ISIN jest wyższa niż 40 mld EUR:

i) KBC mogą przyznawać MIF, FI, PS, IU i powiernikom odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 1, pod warunkiem że – w ujęciu według pozycji – całkowity udział MIF, FI, PS, IU i powierników, którym przyznano odstępstwa, w krajowych inwestycjach w papiery wartościowe, odpowiednio, MIF, FI, PS, IU i powierników, nie przekracza 5 %;

ii) KBC mogą przyznawać powiernikom odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 2 lit. a), pod warunkiem, że – w ujęciu według pozycji – całkowity udział powierników, którym przyznano odstępstwo, w krajowej wartości papierów wartościowych znajdujących się w przechowaniu nie przekracza 5%;

c) KBC zasięgają opinii EBC w sprawie wykorzystywania informacji pozwalających na ustalenie poziomu całkowitych inwestycji w papiery wartościowe według wartości rynkowej na potrzeby przyznawania odstępstw zgodnie z niniejszym ustępem.

2. KBC mogą przyznawać instytucjom kredytowym całkowite lub częściowe odstępstwa od wymogów sprawozdawczych, pod warunkiem że – w ujęciu według pozycji – łączny udział instytucji kredytowych, którym udzielono wyłączenia, w całkowitej wartości papierów wartościowych w danym państwie członkowskim strefy euro nie przekracza 5 %; próg ten może być jednak podniesiony do 15 % przez pierwsze dwa lata od rozpoczęcia przekazywania sprawozdawczości na podstawie niniejszego rozporządzenia.

2a. KBC mogą przyznawać IU następujące odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 1:

a) KBC mogą przyznawać IU odstępstwa w odniesieniu do inwestycji ogółem IU w papiery wartościowe oznaczone kodem ISIN, pod warunkiem że łączny udział papierów wartościowych IU, którym przyznano odstępstwa, w całkowitej wartości papierów wartościowych w danym państwie członkowskim strefy euro w ujęciu według pozycji nie przekracza 5 %; lub

b) KBC mogą przyznawać IU odstępstwa w odniesieniu do inwestycji ogółem IU w papiery wartościowe oznaczone kodem ISIN, pod warunkiem że:

(i) łączny udział papierów wartościowych IU, którym przyznano odstępstwa, w całkowitej wartości papierów wartościowych w danym państwie członkowskim strefy euro w ujęciu według pozycji nie przekracza 20 %; oraz

(ii) dane przekazywane bezpośrednio przez IU zgodnie z art. 3 ust. 1 oraz dane przekazywane przez powierników w odniesieniu do inwestycji IU niepodlegających sprawozdawczości bezpośredniej, sporządzane zgodnie z metodą „papier po papierze”, stanowią łącznie co najmniej 95 % inwestycji IU w papiery wartościowe oznaczone kodem ISIN w każdym państwie członkowskim strefy euro.

3. KBC mogą przyznawać wszystkim FRP odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 1, pod warunkiem że ich całkowite inwestycje w papiery wartościowe oznaczone kodem ISIN stanowią mniej niż 2 % papierów wartościowych FRP strefy euro.

4. KBC mogą przyznawać wszystkim PS odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 1, pod warunkiem że ich całkowite inwestycje w papiery wartościowe oznaczone kodem ISIN stanowią mniej niż 2 % papierów wartościowych PS strefy euro.

5. KBC mogą zdecydować o przyznaniu powiernikom następujących odstępstw:

a) KBC mogą przyznawać powiernikom częściowe lub całkowite odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 2 lit. a), o ile dane określone w art. 3 ust. 2 lit. a) mogą zostać wyprowadzone z innych źródeł statystycznych lub nadzorczych zgodnie z minimalnymi standardami statystycznymi określonymi w załączniku III. Ponadto stosuje się następujące zasady:

i) w państwach członkowskich, do których zastosowanie mają odstępstwa na podstawie ust. 1 lit. a) i w których dane, o których mowa w art. 3 ust. 2 lit. a) są przekazywane bezpośrednio przez inwestorów, dane takie, sporządzane zgodnie z metodą „papier po papierze”, powinny obejmować co najmniej 60% wartości papierów wartościowych, o których mowa w art. 3 ust. 2 lit. a);

ii) w państwach członkowskich, do których zastosowanie maja odstępstwa na podstawie ust. 1 lit. b) i w których dane, o których mowa w art. 3 ust. 2 lit. a) są przekazywane bezpośrednio przez inwestorów, dane takie, sporządzane zgodnie z metodą „papier po papierze”, powinny obejmować co najmniej 75% wartości papierów wartościowych, o których mowa w art. 3 ust. 2 lit. a);

b) KBC mogą przyznawać całkowite lub częściowe zwolnienia z wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 2 lit. b) i c) powiernikom przechowującym na rzecz wszystkich klientów niebędących rezydentami papiery wartościowe o łącznej wartości poniżej 10 mld EUR;

c) KBC mogą przyznawać powiernikom całkowite lub częściowe odstępstwa od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 2a, pod warunkiem że dane przekazywane bezpośrednio przez IU zgodnie z art. 3 ust. 1 oraz dane przekazywane przez pośredników w odniesieniu do inwestycji IU niepodlegających sprawozdawczości bezpośredniej, sporządzane zgodnie z metodą „papier po papierze”, stanowią łącznie co najmniej 95 % inwestycji IU w papiery wartościowe oznaczone kodem ISIN w każdym państwie członkowskim strefy euro.

8. W odniesieniu do podmiotów sprawozdających w zakresie danych sektorowych, do których stosuje się któreś z odstępstw, o których mowa w ust. 1, 2, 2a, 3 lub 4, KBC zbierają dane roczne o wartości papierów wartościowych utrzymywanych przez te podmioty sprawozdające lub znajdujących się w ich przechowaniu zgodnie z wymogami określonymi w art. 3 ust. 1, w ujęciu skonsolidowanym albo zgodnie z metodą „papier po papierze”.

10. Właściwy KBC podejmuje decyzję o cofnięciu odstępstwa przyznanego powiernikowi na podstawie ust. 5 lit. a), jeżeli dane z innego statystycznego lub nadzorczego źródła danych, które spełniają minimalne standardy statystyczne określone w załączniku III, nie zostały mu udostępnione w odpowiednim terminie przez trzy kolejne okresy sprawozdawcze, bez względu na to, czy niedostarczenie danych jest zawinione przez powiernika. Powiernik rozpoczyna przekazywanie danych zgodnie z art. 3 ust. 2 nie później niż trzy miesiące po otrzymaniu od właściwego KBC informacji o cofnięciu odstępstwa.

13. KBC mogą zdecydować o przyznaniu MIF odstępstw od wymogów sprawozdawczych określonych w art. 3 ust. 12, pod warunkiem że KBC mogą uzyskać te dane z danych zebranych z innych źródeł.