Artykuł 7

1. Do celów niniejszego rozporządzenia przy przeprowadzaniu kwantyfikacji parametrów ryzyka związanych z poszczególnymi klasami lub pulami ratingowymi w odniesieniu do kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji uznaje się, że instytucje obliczające KIRB spełniają wymogi określone w art. 184 rozporządzenia (UE) nr 575/2013, jeżeli spełniają wymogi określone w ust. 2–7 niniejszego artykułu.

Instytucje obliczające KIRB mogą zapewnić zgodność z ust. 2–7 za pośrednictwem strony uczestniczącej w sekurytyzacji działającej na rzecz i w interesie inwestorów uczestniczących w sekurytyzacji zgodnie z warunkami określonymi w powiązanych dokumentach sekurytyzacyjnych.

2. Do celów niniejszego rozporządzenia przy przeprowadzaniu kwantyfikacji parametrów ryzyka związanych z poszczególnymi klasami lub pulami ratingowymi w odniesieniu do kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji instytucje obliczające KIRB zapewniają, aby struktura sekurytyzacji spełniała wszystkie poniższe wymogi:

a) SSPE lub instytucja obliczająca KIRB zachowuje faktyczne prawo własności do wszystkich przepływów gotówkowych z tytułu sekurytyzowanych ekspozycji oraz kontrolę nad tymi przepływami;

b) prawa własności do sekurytyzowanych ekspozycji i wpływów gotówkowych są chronione przed skutkami zawieszenia praw wierzyciela w momencie wszczęcia postępowania upadłościowego lub zarzutów prawnych mogących znacznie ograniczyć zdolność SSPE lub instytucji obliczającej KIRB do upłynnienia lub cesji sekurytyzowanych ekspozycji lub utrzymania kontroli nad wpływami gotówkowymi.

3. Jeżeli dłużnik dokonuje płatności bezpośrednio na rzecz jednostki inicjującej lub jednostki obsługującej, instytucja obliczająca KIRB posiada procedury pozwalające na regularne kontrolowanie, czy płatności te są przekazywane w całości i w terminie uzgodnionym w umowie.

4. Instytucja obliczająca KIRB monitoruje zarówno jakość kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji, jak i sytuację finansową jednostki inicjującej, sprzedawcy i jednostki obsługującej. W tym celu instytucja w szczególności:

a) ocenia korelację pomiędzy jakością kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji, w tym potencjałem odzyskania należności w przypadku niewykonania zobowiązania, a sytuacją finansową jednostki inicjującej, sprzedawcy i jednostki obsługującej;

b) ustanawia wewnętrzne zasady i procedury zapewniające odpowiednie zabezpieczenie przed wszelkimi nieprzewidzianymi zdarzeniami, w tym wewnętrzną klasyfikację jednostek inicjujących, sprzedawców i jednostek obsługujących pod względem ryzyka;

c) ustanawia jasne i skuteczne zasady i procedury ustalania uznawalności jednostki inicjującej, sprzedawcy i jednostki obsługującej;

d) poddaje jednostki inicjujące, sprzedawców i jednostki obsługujące okresowym przeglądom w celu sprawdzenia dokładności sprawozdań sporządzanych przez te jednostki inicjujące, tych sprzedawców lub te jednostki obsługujące, wykrycia oszustw lub niedoskonałości w ich działalności, a także zweryfikowania jakości polityki kredytowej jednostki inicjującej lub sprzedawcy oraz zasad i procedur ściągania należności przez jednostkę obsługującą, a także dokumentuje wyniki tych przeglądów;

e) ocenia:

1) charakterystyki pul kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji, w tym kredytów zaliczkowych;

2) historię zaległości finansowych, wierzytelności nieściągalnych i odpisów aktualizujących wartość tych wierzytelności jednostki inicjującej lub sprzedawcy;

3) warunki płatności i ewentualne konta przeciwstawne pul kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji;

f) posiada skuteczne zasady i procedury zbiorczego monitorowania koncentracji długu z tego samego źródła zarówno w ramach jednego, jak i wielu pul kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji;

g) zapewnia terminowe otrzymywanie od jednostki inicjującej, sprzedawcy lub jednostki obsługującej wystarczająco szczegółowych sprawozdań na temat struktury wiekowej i rozmycia sekurytyzowanych ekspozycji;

h) posiada systemy i procedury umożliwiające wczesne wykrywanie pogorszenia się sytuacji finansowej jednostki inicjującej lub sprzedawcy i jakości kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji oraz stosowanie aktywnego podejścia do pojawiających się problemów.

Do celów akapitu pierwszego lit. g) sprawozdania te zawierają wszystkie niezbędne informacje na temat kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji:

a) w celu oceny spełnienia przez ekspozycje kryteriów uznawania sekurytyzacji i zasad w zakresie zaliczek obowiązujących w stosunku do takich kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji;

b) w celu monitorowania i potwierdzania określonych przez jednostkę inicjującą lub sprzedawcę warunków sprzedaży i stopnia rozmycia.

5. Instytucja obliczająca KIRB posiada jasne i skuteczne zasady, procedury i systemy informacyjne służące monitorowaniu przypadków naruszenia warunków umowy, wszczynaniu działań prawnych i postępowaniu z problematycznymi kwalifikującymi się sekurytyzowanymi ekspozycjami.

6. Instytucja obliczająca KIRB posiada jasne i skuteczne zasady i procedury monitorowania lub, w stosownych przypadkach, kontroli kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji, kredytów i środków pieniężnych, w tym wszystkie poniższe:

a) sporządzone na piśmie zasady wewnętrzne określające wszystkie istotne elementy sekurytyzacji, w tym stawki zaliczek, uznane zabezpieczenia, niezbędną dokumentację, limity koncentracji oraz sposoby traktowania wpływów gotówkowych;

b) skuteczne zasady i procedury zapewniające, aby istotne elementy, o których mowa w lit. a), uwzględniały wszystkie istotne i znaczące czynniki, takie jak: sytuacja finansowa jednostki inicjującej, sprzedawcy i jednostki obsługującej, koncentracje ryzyka i tendencje w zakresie jakości kwalifikujących się sekurytyzowanych ekspozycji oraz baza klientów jednostki inicjującej;

c) systemy wewnętrzne zapewniające wypłatę środków wyłącznie pod warunkiem przedstawienia określonych zabezpieczeń i dokumentów.

7. Instytucja obliczająca KIRB posiada wewnętrzne procedury umożliwiające ocenę przestrzegania wewnętrznych zasad i procedur, o których mowa w ust. 3–6, w tym wszystkie poniższe:

a) regularne kontrole wszystkich istotnych faz sekurytyzacji;

b) sprawdzenie, czy istnieje rozdział obowiązków między oceną jednostki inicjującej, sprzedawcy i jednostki obsługującej, o której mowa w ust. 4, a oceną dłużnika;

c) sprawdzenie, czy istnieje rozdział stosownych obowiązków między oceną jednostki inicjującej, sprzedawcy i jednostki obsługującej, o której mowa w ust. 4, a badaniem terenowym przeprowadzanym w odniesieniu do tych podmiotów;

d) oceny operacji jednostki rozliczeniowej instytucji, z uwzględnieniem kwalifikacji, doświadczenia i liczby zaangażowanego personelu oraz informatycznych systemów wspomagających.