Załącznik 23

SEKCJA 1

OGÓLNE INFORMACJE NA TEMAT PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH O CHARAKTERZE NIEUDZIAŁOWYM STANOWIĄCYCH PRZEDMIOT OFERTY/DOPUSZCZENIA DO OBROTU

Pozycja 1

Informacje na temat papierów wartościowych o charakterze nieudziałowym.

Pozycja 1.1

Jasne wyjaśnienie mające pomóc inwestorom zrozumieć czynniki ESG uwzględnione w papierach wartościowych o charakterze nieudziałowym lub cele ESG realizowane przez papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym. Wyjaśnienie to musi być jednoznaczne, oparte na faktach i musi obejmować następujące informacje:

Kategoria B

Pozycja 1.1.1

W przypadku gdy papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym będące przedmiotem oferty publicznej lub dopuszczane do obrotu na rynku regulowanym są reklamowane jako zgodne z unijną systematyką zrównoważonego rozwoju, jako kwalifikujące się na podstawie tej systematyki lub jako spełniające w inny sposób wymagania tej systematyki, zgodnie z rozporządzeniem Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2020/852 (1), należy wyraźnie wskazać, jaki minimalny odsetek wpływów zostanie przeznaczony na działalność zgodną z unijną systematyką zrównoważonego rozwoju.

Kategoria C

Pozycja 1.1.2

W przypadku gdy papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym będące przedmiotem oferty publicznej lub dopuszczane do obrotu na rynku regulowanym są reklamowane jako zgodne z systemem klasyfikacji innym niż unijna systematyka zrównoważonego rozwoju określającym kryteria decydujące o tym, czy dana działalność gospodarcza kwalifikuje się jako zrównoważona środowiskowo (»zewnętrzny system klasyfikacji«), jako kwalifikujące się na podstawie takiego systemu klasyfikacji lub jako spełniające w inny sposób wymagania takiego systemu klasyfikacji:

a) należy jasno wskazać zewnętrzny system klasyfikacji i wyraźnie stwierdzić, że nie jest to unijna systematyka zrównoważonego rozwoju;

b) należy jasno opisać, w jaki sposób zewnętrzny system klasyfikacji zapewnia, aby działalność gospodarcza wnosiła istotny wkład w realizację określonych celów środowiskowych;

c) należy zamieścić link – z zastrzeżeniem, że informacje zamieszczone na stronie internetowej nie stanowią części prospektu, chyba że włączono je do prospektu przez odniesienie zgodnie z art. 19 rozporządzenia (UE) 2017/1129 – do następujących informacji, w stosownych przypadkach:

(i) technicznych kryteriów kwalifikacji;

(ii) zasad »nie czyń poważnych szkód«;

(iii) minimalnych gwarancji społecznych w ramach zewnętrznego systemu klasyfikacji.

W przypadku gdy zewnętrzny system klasyfikacji nie obejmuje żadnej z pozycji (i)–(iii), należy wyraźnie wskazać ten fakt;

Kategoria A

d) należy jasno wskazać, jaki minimalny odsetek wpływów zostanie przeznaczony na działalność gospodarczą zgodną z zewnętrznym systemem klasyfikacji.

Kategoria C

Pozycja 1.1.3

W przypadku gdy papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym będące przedmiotem oferty publicznej lub dopuszczane do obrotu na rynku regulowanym są reklamowane jako zgodne z określoną normą rynkową lub wymogami dotyczącymi oznakowania odnoszącymi się do uwzględnionych czynników ESG lub celów ESG realizowanych przez te papiery wartościowe:

a) należy wskazać normę rynkową lub oznaczenie;

b) należy zamieścić link do informacji ujawnianych w związku z tą normą rynkową lub oznaczeniem, takich jak mające zastosowanie ramy, oraz do ogólnych informacji na temat normy rynkowej lub oznaczenia, z zastrzeżeniem, że informacje zamieszczone na stronie internetowej nie stanowią części prospektu, chyba że włączono je do prospektu przez odniesienie zgodnie z art. 19 rozporządzenia (UE) 2017/1129.

Kategoria A

SEKCJA 2

PAPIERY WARTOŚCIOWE O CHARAKTERZE NIEUDZIAŁOWYM, W PRZYPADKU KTÓRYCH WPŁYWY WYKORZYSTUJE SIĘ NA CELE ZWIĄZANE Z ESG (2)

Pozycja 2.1

W odniesieniu do papierów wartościowych o charakterze nieudziałowym, w przypadku których wpływy wykorzystuje się na cele związane z ESG:

Pozycja 2.1.1

a) Wykaz zrównoważonych projektów i zrównoważonej działalności, na które mają być przeznaczone wpływy z papierów wartościowych o charakterze nieudziałowym.

b) Opis:

i) celu i charakteru zrównoważonych projektów lub zrównoważonej działalności, które mają być finansowane, oraz kryteriów stosowanych do ustalenia zrównoważonego charakteru takich projektów lub takiej działalności;

(ii) wszelkich dopuszczalnych odstępstw od założonego przeznaczenia wypływów, w tym, w stosownych przypadkach, wszelkich warunków, które dopuszczają takie odstępstwa.

W przypadku gdy zrównoważonych projektów lub zrównoważonej działalności nie zidentyfikowano w momencie zatwierdzania prospektu, emitenci ujawniają kryteria, które będą stosowane do identyfikacji odpowiednich projektów.

Kategoria B

SEKCJA 3

PAPIERY WARTOŚCIOWE O CHARAKTERZE NIEUDZIAŁOWYM ZWIĄZANE ZE ZRÓWNOWAŻONYM ROZWOJEM (3)

Pozycja 3.1

W odniesieniu do papierów wartościowych o charakterze nieudziałowym związanych ze zrównoważonym rozwojem:

Pozycja 3.1.1

Opis wszelkich cech finansowych papierów wartościowych, takich jak wypłaty odsetek lub premii, na które wpływ ma osiągnięcie lub nieosiągnięcie celów ESG, w tym sposobów obliczania płatności odsetek lub kwot wykupu.

Ujawniane informacje muszą:

a) wyjaśniać wybrane kluczowe wskaźniki efektywności (ang. key performance indicators, KPI) i cele dotyczące wyników w zakresie zrównoważonego rozwoju (ang. sustainability performance targets, SPT);

b) zawierać metodę obliczania KPI i SPT;

c) zawierać informacje umożliwiające inwestorom zrozumienie:

i) czy KPI i powiązane z nimi SPT są spójne z odpowiednimi celami sektorowymi opartymi na podstawach naukowych (o ile takie istnieją);

ii) spójność KPI i powiązanych z nimi SPT ze strategią emitenta w zakresie zrównoważonego rozwoju.

Kategoria B

Pozycja 3.1.2

W przypadku gdy może mieć miejsce przyśpieszona amortyzacja, ujawnienie informacji na temat wpływu, jaki może to mieć na wyniki w zakresie zrównoważonego rozwoju osiągane przez daną inwestycję.

Kategoria B

SEKCJA 4

STRUKTURYZOWANE PAPIERY WARTOŚCIOWE O CHARAKTERZE NIEUDZIAŁOWYM REKLAMOWANE JAKO POSIADAJĄCE KOMPONENT ESG LUB REALIZUJĄCE CEL ESG

Pozycja 4.1

W odniesieniu do papierów wartościowych o charakterze nieudziałowym reklamowanych jako uwzględniające czynniki ESG lub realizujące cele ESG, które to papiery są związane z instrumentem bazowym, który jest istotny dla oceny czynników ESG lub celów ESG:

Pozycja 4.1.1

a) Opis instrumentu bazowego oraz opis czynników ESG uwzględnionych w instrumencie bazowym lub celów ESG realizowanych przez instrument bazowy;

b) wyjaśnienie, w jaki sposób wykorzystanie instrumentu bazowego jest zgodne z aspektami zrównoważonego rozwoju promowanymi przez papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym lub z celem, jaki przyświeca zrównoważonej inwestycji.

Alternatywnie, link do stron internetowych, na których dostępne są informacje, o których mowa w lit. a) lub b), z zastrzeżeniem, że informacje zamieszczone na stronach internetowych nie stanowią części prospektu, chyba że włączono je do prospektu przez odniesienie zgodnie z art. 19 rozporządzenia (UE) 2017/1129.

Kategoria C

Pozycja 4.1.2

W przypadku gdy instrumentem bazowym papierów wartościowych będących przedmiotem oferty publicznej lub dopuszczanych do obrotu na rynku regulowanym jest unijny wskaźnik referencyjny dostosowany do porozumienia paryskiego lub unijny wskaźnik referencyjny transformacji klimatycznej, o których mowa w rozporządzeniu (UE) 2016/2011, lub wskaźnik referencyjny zgodny z oznakowaniem związanym z ESG, należy wskazać ten fakt, wskazać administratora wskaźnika referencyjnego oraz, w stosownych przypadkach, wskazać oznakowanie związane z ESG.

Kategoria C

Pozycja 4.1.3

W przypadku gdy papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym nie kwalifikują się jako papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym, w przypadku których wpływy wykorzystuje się na cele związane z ESG, oświadczenie, że te papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym nie stanowią bezpośredniej inwestycji w zrównoważony produkt lub zrównoważoną działalność gospodarczą, w tym produkty lub działalność gospodarczą, których przedmiotem jest finansowanie transformacji.

Kategoria B

SEKCJA 5

DODATKOWE INFORMACJE

Pozycja 5.1

W przypadku gdy emitent zdecyduje się korzystać z ratingów ESG nadanych papierom wartościowym o charakterze nieudziałowym reklamowanym jako uwzględniające czynniki ESG lub realizujące cele ESG, link do tych ratingów wraz z zastrzeżeniem, że informacje na stronie internetowej nie stanowią części prospektu, chyba że informacje te włączono do prospektu przez odniesienie zgodnie z art. 19 rozporządzenia (UE) 2017/1129.

Kategoria C

Pozycja 5.2

Link do strony internetowej, na której inwestorzy będą mogli uzyskać dostęp do wyników wszelkich kontroli zewnętrznych przeprowadzonych lub wszelkich opinii zewnętrznych wydanych przez niezależne osoby trzecie na temat papierów wartościowych o charakterze nieudziałowym uwzględniających czynniki ESG lub realizujących cele ESG, o ile takowe istnieją, wraz z zastrzeżeniem, że informacje zamieszczone na stronie internetowej nie stanowią części prospektu, chyba że informacje te włączono do prospektu przez odniesienie zgodnie z art. 19 rozporządzenia (UE) 2017/1129.

Kategoria B

Pozycja 5.3

Wskazanie, czy przekazane zostaną informacje poemisyjne, wraz z podaniem miejsca, w którym informacje te zostaną udostępnione (o ile takie informacje istnieją).

Kategoria B

(1) Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2020/852 z dnia 18 czerwca 2020 r. w sprawie ustanowienia ram ułatwiających zrównoważone inwestycje, zmieniające rozporządzenie (UE) 2019/2088 (Dz.U. L 198 z 22.6.2020, s. 13, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg/2020/852/oj).

(2) Papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym, w przypadku których wpływy wykorzystuje się na cele związane z ESG, to papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym, w przypadku których wpływy lub równoważna kwota są przeznaczane lub mają być przeznaczone na projekty związane z ESG lub na działalność związaną z ESG.

(3) Papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym związane ze zrównoważonym rozwojem to papiery wartościowe o charakterze nieudziałowym, których charakterystyka pod względem finansowym lub strukturalnym może być różna w zależności od tego, czy emitent osiąga z góry określone cele ESG.

”

ELI: http://data.europa.eu/eli/reg_del/2026/1061/oj

ISSN 1977-0766 (electronic edition)