Załącznik II

Informacje podawane do wiadomości publicznej zgodnie z art. 17

Rodzaj systemu

Opis systemu

Streszczenie informacji podawanych do wiadomości publicznej zgodnie z art. 17

System obrotu oparty na księdze zamówień realizowanych na zasadzie licytacji ciągłej

System, który za pomocą księgi zamówień i algorytmu obrotów handlowych obsługiwanych bez ingerencji człowieka kojarzy w sposób ciągły zlecenia sprzedaży i odpowiadające mu zlecenia kupna na podstawie najlepszej dostępnej ceny

Łączna liczba zleceń i akcji będących w obrocie w ramach tych zleceń, na każdym poziomie cenowym, przynajmniej dla pięciu najlepszych kursów kupna i sprzedaży

System obrotu oparty na kwotowaniach cen

System, w którym transakcje zawiera się na podstawie ustalonych kwotowań, do których uczestnicy rynku mają stały dostęp, wymagający od animatorów rynku utrzymywania kwotowań w zakresie pozwalającym na zachowanie równowagi między potrzebami członków i uczestników a ryzykiem, na jakie narażają się animatorzy rynku

Najlepsze oferty cenowe kupna i sprzedaży każdego animatora rynku w odniesieniu do danych akcji, łącznie z wolumenami powiązanymi z tymi cenami

System obrotu oparty na licytacji okresowej

System, który kojarzy zlecenia na podstawie licytacji okresowej i algorytmu obrotu prowadzonego bez ingerencji człowieka

Cena, przy której system obrotu oparty na licytacji najlepiej spełniałby swój algorytm obrotów handlowych, oraz wolumen, jaki mógłby potencjalnie zostać zrealizowany po tej cenie

System obrotów nienależący do żadnej z powyższych kategorii

System „hybrydowy”, należący jednocześnie do dwóch lub więcej spośród wymienionych wyżej kategorii, lub system, w którym proces ustalania cen ma inny charakter niż ten obowiązujący dla systemów wymienionych w pierwszych trzech wierszach

Odpowiednie informacje na temat poziomu zamówień lub kwotowań oraz interesów handlowych; w szczególności poziomy pięciu najlepszych kursów kupna i sprzedaży i/lub kwotowania kupna i sprzedaży każdego animatora rynku obracającego tymi akcjami, jeśli pozwalają na to właściwości stosowanego mechanizmu kształtowania cen

Tabela 2

Zlecenia na dużą skalę w porównaniu ze standardową wielkością rynkową

(w EUR)

Kategoria wg średniego dziennego obrotu (ADT – average daily turnover)

ADT < 500 000

500 000 ≤ ADT < 1 000 000

1 000 000 ≤ ADT < 25 000 000

25 000 000 ≤ ADT < 50 000 000

ADT ≥ 50 000 000

Minimalna wielkość zlecenia kwalifikującego się do kategorii zleceń na dużą skalę w porównaniu ze standardową wielkością rynkową

50 000

100 000

250 000

400 000

500 000

Tabela 3

Standardowe wielkości rynkowe

(w EUR)

Kategoria wg średniej wartości transakcji

(AVT)

AVT < 10 000

10 000 ≤ ADT < 20 000

20 000 ≤ ADT < 30 000

30 000 ≤ ADT < 40 000

40 000 ≤ ADT < 50 000

50 000 ≤ ADT < 70 000

70 000 ≤ ADT < 90 000

itd.

Standardowa wielkość rynkowa

7 500

15 000

25 000

35 000

45 000

60 000

80 000

itd.

Tabela 4

Progi i opóźnienia związane z odroczoną publikacją

Poniższa tabela pokazuje minimalną dopuszczalną wielkość transakcji w odniesieniu do każdego dozwolonej długości opóźnienia w publikacji i każdej kategorii akcji według średniej wartości dziennych obrotów (ADT), która kwalifikuje się do danej długości opóźnienia w odniesieniu do danego rodzaju akcji.

Kategoria akcji wg średniego dziennego obrotu (ADT)

ADT < 100 000 EUR

100 000 EUR ≤ ADT < 1 000 000 EUR

100 000 EUR ≤ ADT < 50 000 000 EUR

ADT ≥ 50 000 000 EUR

Minimalna dopuszczalna wielkość transakcji dla poszczególnych długości dozwolonego opóźnienia

Dozwolone opóźnienie przy publikacji

60 minut

10 000 EUR

Powyżej 5 % ADT i 25 000 EUR

Poniżej 10 % ADT i 3 500 000 EUR

Poniżej 10 % ADT i 7 500 000 EUR

180 minut

25 000 EUR

Powyżej 15 % ADT i 75 000 EUR

Poniżej 15 % ADT i 5 000 000 EUR

Poniżej 20 % ADT i 15 000 000 EUR

Do końca dnia handlowego (lub przeniesienie do południa następnego dnia handlowego w przypadku zawarcia transakcji w ciągu dwóch ostatnich godzin dnia handlowego)

45 000 EUR

Powyżej 25 % ADT i 100 000 EUR

Poniżej 25 % ADT i 10 000 000 EUR

Poniżej 30 % ADT i 30 000 000 EUR

Do końca dnia handlowego następującego po transakcji

60 000 EUR

Powyżej 50 % ADT i 100 000 EUR

Powyżej 50 % ADT i 1 000 000 EUR

100 % ADT

Do końca drugiego dnia handlowego następującego po transakcji

80 000 EUR

100 % ADT

100 % ADT

250 % ADT

Do końca trzeciego dnia handlowego następującego po transakcji

250 % ADT

250 % ADT