Artykuł 6

1. Przy określaniu wartości procentowej, o której mowa w art. 18 ust. 2 akapit pierwszy lit. d) rozporządzenia (UE) 2015/760, zarządzający EDFI uwzględnia wszystkie następujące elementy:

a) profil płynności, aktywa i zobowiązania EDFI, ryzyko niedopasowania płynności oraz oczekiwane wpływy i wypływy;

b) cykl życia aktywów EDFI, okres działalności EDFI, ogólną stabilność strategii inwestycyjnej EDFI w całym okresie jego działalności oraz potencjalne zdarzenia rynkowe, które mogą mieć wpływ na EDFI;

c) planowaną i oczekiwaną częstotliwość umorzeń EDFI oraz ryzyko efektów rozmycia takich umorzeń dla inwestorów;

d) dostępność i charakter istniejących narzędzi zarządzania płynnością;

e) wyniki finansowe EDFI, w tym wolne przepływy pieniężne i bilans EDFI;

f) potencjalne okoliczności i warunki rynkowe, które miałyby wpływ na EDFI w momencie ustalania wartości procentowej, oraz zakres, w jakim jednostki uczestnictwa lub udziały EDFI mogą zostać umorzone w takich okolicznościach i warunkach rynkowych;

g) dostępność wiarygodnych informacji na temat wyceny aktywów EDFI;

h) stabilność, strategię inwestycyjną i skład portfela EDFI w całym cyklu życia EDFI po umorzeniu;

i) inne istotne informacje, oparte na okolicznościach EDFI oraz jego aktywów i strategii inwestycyjnej, które są niezbędne do określenia tej wartości procentowej w skrajnych warunkach rynkowych i normalnych warunkach rynkowych.

2. Zarządzający EDFI określa wartość procentową dozwolonych umorzeń, o której mowa w art. 18 ust. 2 akapit pierwszy lit. d) rozporządzenia (UE) 2015/760, zgodnie z polityką umarzania i procedurami wyceny EDFI oraz zgodnie z art. 5 ust. 6 niniejszego rozporządzenia.